Disse er alfa, beta, standardafvigelse og forholdet mellem Sharpe. Disse statistiske målinger er historiske forudsigere for risiko / volatilitet for investering. Alle disse risikomålinger er designet til at hjælpe investorer med at bestemme deres investerings parametre for risikobelønning.
S&P 500-indeks er benchmark for aktier og aktiefonde. R-kvadratiske værdier varierer fra 0 til 100. Ifølge Morningstar har en gensidig fond med en R-kvadratværdi mellem 85 og 100 en præstationsrekord, der er tæt korreleret med indekset. En fond, der er vurderet til 70 eller derunder, fungerer typisk ikke som indekset.
Sådan analyseres gensidige fondsresultater
Træk startdato-aktiekursen fra slutdato-aktiekursen plus det tidligere beregnede distributionsbeløb. Opdel resultatet efter startdato-aktiekursen. Multiplicer resultatet gange 100 for at konvertere resultatet til en procentvis investeringsafkast i den valgte tidsperiode.
Normalt er ethvert Sharpe-forhold større end 1.0 betragtes som acceptabelt for godt af investorer. Et forhold højere end 2.0 er vurderet som meget god. Et forhold på 3.0 eller højere betragtes som fremragende. Et forhold under 1.0 betragtes som suboptimalt.
Sådan analyseres resultaterne af en gensidig fondsordning
Disse statistikker kan hjælpe dig med at forstå, hvad der er under hætten af en gensidig fond:
Overvej Retur efter kategori
| Gennemsnitlig gensidig fond vender tilbage i 2020 og på lang sigt | ||
|---|---|---|
| U.S. Stor-Cap lager | 13.76 | 8.66 |
| U.S. Mid-Cap lager | 11.50 | 7.88 |
| U.S. Small-Cap lager | 10.25 | 7.84 |
| International storkapitalbeholdning | 6.46 | 4.44 |
For aktiefond er et "godt" langtidsafkast (årligt, i 10 år eller mere) 8% -10%. For obligationsfonde ville et godt langtidsafkast være 4% -5%.
Sådan beregnes afkast af gensidige fonde i procent? - Kend formel med eksempel
Et Sharpe-forhold på 1.0 betragtes som acceptabelt. Et Sharpe-forhold på 2.0 betragtes som meget god. Et Sharpe-forhold på 3.0 betragtes som fremragende. Et Sharpe-forhold på mindre end 1.0 anses for at være dårlig.
Sortino-forholdet er en variation af Sharpe-forholdet, der kun påvirker nedadgående risiko. Sharpe-forholdet bruges mere til at evaluere investeringsporteføljer med lav volatilitet, og Sortino-variationen bruges mere til at evaluere porteføljer med høj volatilitet.
Hvis analysen resulterer i et negativt Sharpe-forhold, betyder det enten, at den risikofrie sats er større end porteføljens afkast, eller at porteføljens afkast forventes at være negativt.
Endnu ingen kommentarer